Nachhaltige Investitionen: Nachhaltigkeit ist das Bewusstsein, die natürlichen Lebensgrundlagen wie sauberes Wasser und gesunde Luft zu bewahren und den Klimawandel so schnell und so weit wie möglich zu begrenzen. Sämtliches Handeln ist ganzheitlich auf diese Ziele auszurichten, um jetzige und nachfolgende Generationen vor Schaden zu schützen und ihnen eine lebenswerte Welt zu bieten bzw. zu hinterlassen.

Nachhaltige Investitionen:

Die Europäische Union hat sich mit der Unterzeichnung des Pariser Klimaschutzabkommens zur Verfolgung der darin vereinbarten Klimaziele und einer nachhaltigeren Entwicklung von Wirtschaft und Gesellschaft verpflichtet. Durch harmonisierte Vorgaben im Finanzdienstleistungssektor sollen für Anleger:innen mehr Transparenz über die Integration von Nachhaltigkeitsrisiken (darunter werden Umwelt-, Sozial- und Arbeitnehmer:innenbelange, die Achtung der Menschenrechte und die Bekämpfung von Korruption und Bestechung verstanden) und die Berücksichtigung nachteiliger Nachhaltige Investitionen Nachhaltigkeitsauswirkungen geschaffen und vermehrt nachhaltige Investitionsziele erreicht werden. Insbesondere aufgrund der „Taxonomie-Verordnung“ (Verordnung über die Einrichtung eines Rechtsrahmens zur Förderung nachhaltiger Investitionen) und der „Offenlegungs-Verordnung“ (Verordnung über die Offenlegung von Informationen über nachhaltige Investitionen und Nachhaltigkeitsrisiken sowie zur Änderung der Richtlinie (EU) 2016/2341) müssen verschiedene Unternehmen des Finanzsektors belegen, wie nachhaltig ihre Angebote sind. Welche Ziele verfolgt das Produkt? Worin wird tatsächlich investiert? Wie lässt sich die Erfüllung des Nachhaltigkeitsversprechens messen? Sie müssen also Anleger:innen darüber Nachhaltige Investitionen informieren, inwieweit sie ökologische und soziale Kriterien und Standards der guten Unternehmensführung beachten.

Im Aktionsplan der Europäischen Kommission wurden folgende drei Ziele statuiert:

•  die Kapitalflüsse auf nachhaltige Investitionen umlenken, um ein nachhaltiges und   integratives Wachstum zu erreichen,
•  finanzielle Risiken, die sich aus dem Klimawandel, der Ressourcenknappheit, der Umweltzerstörung und sozialen Problemen ergeben, bewältigen und
•  Transparenz und Langfristigkeit in der Finanz- und Wirtschaftstätigkeit fördern.

Die Offenlegungs-Verordnung schreibt zur Erreichung ihrer Ziele umfassende Offenlegungspflichten für Finanzmarktteilnehmer:innen und Finanzberater:innen vor:

•  Finanzmarktteilnehmer:innen und Finanzberater:innen haben Informationen zu ihren Strategien zur Einbeziehung von Nachhaltigkeitsrisiken bei ihren Investitionsentscheidungsprozessen bzw. Beratungstätigkeiten zu veröffentlichen.
•  Finanzmarktteilnehmer:innen und Finanzberater:innen haben zu veröffentlichen, ob und wie sie nachteilige Auswirkungen von Investitionsentscheidungen auf Nachhaltigkeitsfaktoren (bei der Beratung) berücksichtigen.
•  Finanzmarktteilnehmer:innen und Finanzberater:innen haben im Rahmen ihrer Vergütungspolitik anzugeben, inwiefern die Vergütungspolitik mit der Einbeziehung von Nachhaltigkeitsrisiken im Einklang steht, und haben diese Informationen zu veröffentlichen.
•  Finanzmarktteilnehmer:innen und Finanzberater:innen haben in vorvertraglichen Informationen Erläuterungen zu folgenden Aspekten anzugeben: der Art und Weise, wie Nachhaltigkeitsrisiken bei ihren Investitionsentscheidungen bzw. bei ihrer Beratung einbezogen werden, und den Ergebnissen der Bewertung der zu erwartenden Auswirkungen von Nachhaltigkeitsrisiken auf die Rendite der Finanzprodukte, die sie zur Verfügung stellen bzw. die von ihnen beraten werden.

Investe Expat befürwortet das Bemühen der Europäischen Union um mehr Transparenz in Fragen der Nachhaltigkeit.

Unter Nachhaltige Veranlagungen versteht man im Allgemeinen Investitionen, die verantwortliches, ethisches, soziales und ökologisches Handeln in den Vordergrund stellen. Bei der Auswahl des Anlageuniversums werden diese sogenannten ESG-Kriterien (steht für Environment/Umwelt, Social/Soziales und Governance/Unternehmensführung) in der Bewertung stark gewichtet. Unternehmen, die diesen Wertvorstellungen nicht entsprechen, werden vom Anlageprozess ausgeschlossen.

Es gilt spezifische Ausschlusskriterien zu entwickeln, um solche Unternehmen, die Nachhaltigkeitsrisiken aufgrund von Extremwetterereignissen oder dem Klimawandel überdurchschnittlich ausgesetzt sind, zu erkennen und ggf. aus den Portfolios zu entfernen. Dies geschieht in Zusammenarbeit der Produkthersteller:innen mit Ratingagenturen und Datenlieferant:innen und den jeweiligen Hersteller:innen der Finanzinstrumente.

Das Ziel ist es zukünftig eine eigenständige Nachhaltigkeitsstrategie zu verfolgen, in deren Rahmen die möglichen nachteiligen Auswirkungen von Investitionsentscheidungen so gut wie möglich berücksichtigt werden. Dabei werden so gut es geht denkbare Entwicklungen in den Bereichen Umwelt, Soziales und Unternehmensführung einbezogen, die tatsächlich oder potenziell wesentliche negative Auswirkungen auf den Wert der Investition haben könnten. Bei der Auswahl von nachhaltigen Versicherungsanlageprodukten werden nicht nur die zur Verfügung gestellten Informationen über das jeweilige Produkt überprüft, sondern auch, ob der/die Anbieter:in Nachhaltigkeitskriterien angemessen berücksichtigt. Im Rahmen der Vergütungspolitik werden die erhaltenen und gewährten Vergütungen (Honorare, Provisionen) analysiert und Vergütungen versucht zu forcieren, die geeignet sind, Nachhaltigkeitsfaktoren günstig zu beeinflussen und Vergütungen, die nicht mit der Einbeziehung von Nachhaltigkeitsrisiken im Einklang stehen, zu vermeiden, sofern dies möglich ist.